首页 > 传媒 > 关键词 > 老虎证券最新资讯 > 正文

老虎证券携《巴伦》《财经》举办中概股闭门圆桌会 共话赴美上市的机遇与挑战

2020-09-28 13:45 · 稿源:站长之家用户投稿

 当下,美股还是中资企业理想的上市地吗?赴美IPO面临哪些机遇和挑战?针对这一主题,近日老虎证券与《巴伦》《财经》共同在京举办中概股闭门圆桌会,数十位已上市、拟上市公司的CFO及高管、知名基金经理人以及律所合伙人参会,并围绕赴美上市的宏观环境、上市流程与窗口期、选择投行的考量、中概股如何传递自身投资价值等核心话题进行探讨与交流。

  作为去年及今年至今承销最多中概公司IPO的券商,老虎证券创始人及CEO巫天华在现场也分享了来自一线的经验与观察。巫天华表示,截至 9 月 23 日今年共有 26 家中概股赴美上市,与去年同期持平,融资额同比增长163%, 12 只募资过亿美元。其中贝壳、小鹏汽车和理想汽车募资额均超过 10 亿美元,整体来看出中概股整体赴美上市并未“遇冷”。

  巫天华认为,美股市场汇聚着最多样化及专业的投资者,对于中国公司并不会以偏概全。结合近期的案例来看,优质中国公司在今年依旧得到了美国机构投资者的积极认购。“老虎证券在今年已成功承销 10 宗中概股赴美上市,包括受到市场高度关注的造车新势力理想汽车和小鹏汽车,不仅华人零售订单表现很好,在美国的机构订单也很火爆。从我们亲身参与的案子来看,目前为止,SEC对中国发行人的反馈和批复依旧高效、直接,一切是按部就班走的,并没有感受到阻力。”

  巫天华表示,美国做空机构的存在一定程度上确保了大浪淘沙的市场机制,这将有助于最终将甄别出质地优秀、前景最好的投资标的,符合投资者和上市公司的长期利益。长期来看,美国目前依旧是全球流动性最好的市场,尤其在科技、医药、电动车等新经济行业已有对标公司,估值体系较为成熟,可较好支持中国企业的融资需求及国际知名度的提升。

  在谈及老虎证券作为新兴科技投行快速抢滩夺下中概股承销阵地时,巫天华认为,中国企业赴美上市面对的是不同的市场和监管环境,投行应该成为发行人的长期战略伙伴,从发行人的长期切实需求去考虑,服务贯穿发行人上市前、中、后整个周期。“中概股上市其实面临着很多痛点,从前期架构梳理、如何寻找最契合的投资者、最高效地将公司故事传递出去,再到上市后流动性不足、IR效率不高,难以精准触达投资群体等等。老虎作为新兴科技投行,深耕新经济领域,可为发行人提供很多增量价值。”

  举例来说,在小鹏汽车的上市项目中,老虎不仅为发行人引荐了基因匹配及业务上或能有联动空间的投资者和商业伙伴,还面向其拥有的百万量级客户推出预约试驾活动,帮助投资者能面对面体验理解小鹏汽车的投资亮点。种种多样化服务也折射出老虎“客户为上”的投行理念与很多交易驱动型投行有较大差别。

  上述观点得到了在场不少CFO等高管的认可。不少公司CFO在圆桌论坛中表示,除了公司本身的质地,上市是否顺利很大程度上取决于投行的配置,投行之间需要达到一个互补的状态,以便更好协助公司传递投资价值、最高效地寻找最适合的投资者。对于中概股未来市场前景,多数嘉宾持有积极观点并认为,由于中概股代表着中国经济、科技的发展成果,其将成为更多人参与分享中国增长红利的入口。


免责声明:“站长之家”的传媒资讯页面文章、图片、音频、视频等稿件均为自媒体人、第三方机构发布或转载。如稿件涉及版权等问题,请与我们联系删除或处理。稿件内容仅为传递更多信息之目的,不代表本网观点,亦不代表本网站赞同其观点或证实其内容的真实性,更不对您的投资构成建议。我们不鼓励任何形式的投资行为、购买使用行为。

  • 相关推荐
  • 大家在看
  • 老虎证券:携程最坏的时刻或已过去 但复苏之路没那么好走

    本文发布于老虎证券社区,老虎社区是老虎证券旗下的股票交易软件 Tiger Trade 的社区板块,致力于打造“离交易更近的美股港股英股社区”,有温度的股票交流社区。 赶在 9 月末,携程发布了二季度财报,距离上次财报四个月过去。作为疫情中遭受重创的OTA行业,可以理解携程的步伐沉重。好在财报营收利润结果均超预期,或许印证了一个观点,主业中国的携程最坏的时候或已过去;而复述之路漫长,全球疫情的二次抬头,旅行大环境承压依

  • 老虎证券:港股策略点评,人民币“暴涨”如何影响投资?

    本文发布于老虎证券社区,老虎社区是老虎证券旗下的股票交易软件 Tiger Trade 的社区板块,致力于打造“离交易更近的美股港股英股社区”,有温度的股票交流社区。背景:上周六,中国央行行长易纲在《中国金融》杂志撰文称,央行为币值稳定、经济高质量发展、人民收入稳步增长营造了良好的货币金融环境,为 2020 年全面建成小康社会提供了有力支持。假期结束的第一天,人民币即出现暴涨,升穿 1 美元兑6. 7 元。过快的升值压力也牵?

  • 嘉和生物冲刺港交所今起招股,老虎证券打新通道已开启

    9 月 23 日,生物制药公司嘉和生物启动公开招股。据悉,知名美港股券商老虎证券已经开启嘉和生物的线上申购通道,支持散户打新。公开资料显示,嘉和生物拟发行约1. 2 亿股股份,其中公开发售约 1200 万股,国际发售约1. 08 亿股,每股发行价20. 3 港元至 24 港元,每手 500 股,预期将于 10 月 7 日上市。老虎证券相关负责人介绍,目前嘉和生物的打新通道已上线。投资者进入APP TigerTrade的“新股申购”页面即可点击查看招股书并?

  • 先声药业冲刺港交所今起招股,老虎证券打新通道已开启

    又一家生物制药公司冲刺港股上市!10 月 13 日,先声药业启动公开招股。知名美港股券商老虎证券已经开启先声药业的线上申购通道,支持散户打新。公开资料显示,公司计划通过香港IPO发行2. 61 亿股股票,发行价区间为每股12.1-13. 7 港元,股票代码2096,每手 1000 股,预计从 10 月 23 日开始交易。老虎证券相关负责人介绍,目前先声药业的打新通道已上线。投资者进入APP Tiger Trade的“新股申购”页面即可点击查看招股书并进行申

  • 特斯拉强势入驻老虎社区 老虎证券企业号渐成上市公司IR传播重地

    9月23日,“电池日”落下帷幕之际,特斯拉宣布入驻知名美港股券商老虎证券旗下老虎社区,进一步拉近与全球华人投资者的距离。作为电动车行业的风向标,特斯拉在入驻老虎社区当日即获得超过42万粉丝“围观”,备受投资者关注。“特斯拉是老虎用户交易地最多的个股之一,交易额常排老虎个股交易额第一。此外,在 ‘虎友关注’的榜单里,特斯拉也经常位居前列,将特斯拉加自选、打开个股页的用户很多。”老虎证券有关负责人

  • 老虎证券:snowflake ipo仅是开始 大数据和云红利还待释放

    本文发布于老虎证券社区《锐问》,老虎社区是老虎证券旗下的股票交易软件 Tiger Trade 的社区板块,致力于打造“离交易更近的美股港股英股社区”,有温度的股票交流社区。9月16日,Snowflake 正式在纽交所挂牌上市,首日暴涨111%,公司此前一再上调发行价格,并且吸引巴菲特首次投资IPO企业。《锐问》专访信天创投合伙人蒋宇捷,和他聊聊关于Snowflake和Tob项目的投资逻辑。蒋宇捷专注于企业服务、金融科技等投资领域,此前投资案?

  • 嘉和生物冲刺港股IPO 老虎证券(美国)任国际配售承销商

    9 月 23 日,嘉和生物公开赴港IPO招股书,由老虎证券(美国)担任其国际配售承销商。据悉,嘉和生物拟全球发售约1. 2 亿股股份,其中香港发售股份1198. 9 万股,国际发售股份约1. 08 亿股,每股发行价20. 3 港元至 24 港元,预期将于 10 月 7 日上市。 招股书显示, 2007 年创立的嘉和生物是正在进入商业化阶段的生物制药公司,专注于肿瘤及自身免疫药物的研发及商业化。公司一直在研发的候选药物涵盖全球前三大肿瘤靶标及十款最畅?

  • 老虎证券基金超市:如何抓住大中华地区的投资机遇?

    2020 年,新冠疫情对全球资产市场带来的冲击令不少投资者愈发关注资产配置。如何合理管理财富、调整投资品类的比重,以便在市场不确定性增大的大背景下,更有效地抵御市场波动成为当下的关键。为了满足投资者全球化资产配置的需求、丰富其投资选择的多样性,知名美港股券商老虎证券于 2020 年宣布正式进军财富管理,推出全新理财功能“基金超市(Fund Mall)”。该功能旨在为投资者提供一站式的全球基金投资服务,据悉,目前已有超10

  • 老虎证券基金超市:用简单的方式投资全球科技巨头

    2020 年,新冠疫情对全球资产市场带来的冲击令不少投资者愈发关注资产配置。如何合理管理财富、调整投资品类的比重,以便在市场不确定性增大的大背景下,更有效地抵御市场波动成为当下的关键。为了满足投资者全球化资产配置的需求、丰富其投资选择的多样性,知名美港股券商老虎证券于 2020 年宣布正式进军财富管理,推出全新理财功能“基金超市(Fund Mall)”。该功能旨在为投资者提供一站式的全球基金投资服务,据悉,目前已有超1

  • 老虎证券:四季度美港股展望——中概股料成最大赢家!

    本文发布于老虎证券社区,老虎社区是老虎证券旗下的股票交易软件 Tiger Trade 的社区板块,致力于打造“离交易更近的美股港股英股社区”,有温度的股票交流社区。报告要点对于2020Q4 的核心判断1)现阶段美股的表现和特朗普支持率强相关, 10 月份注定将成为波动率大月。2)目前最理想的情形是,特朗普尽快痊愈,同时这次疫情事件可以打破财政政策僵局,促使二轮刺激在选前落地。反之其他悲观情形下,$标普500(.SPX)$10 月份都有机

  • 老虎证券:五大行直面周期风险,新东方重压欲突围

    本文发布于老虎证券社区,老虎社区是老虎证券旗下的股票交易软件 Tiger Trade 的社区板块,致力于打造“离交易更近的美股港股英股社区”,有温度的股票交流社区。 美股财报季本周开启,周内将有 26 家标普 500 成分股公司公布业绩,以银行为主。整体业绩下滑虽然依旧严峻,不过复工复产预期下,美国传统企业能见度提升,营收、盈利上修应该是财报季前两周的关注重点。 整体银行业,还在经历周期性的风险,贷款损失准备金增加继续?

  • 老虎证券:TTTN Q3基金净值收益13.47% 跑赢中美大盘指数ETF

    本文发布于老虎证券社区,老虎社区是老虎证券旗下的股票交易软件 Tiger Trade 的社区板块,致力于打造“离交易更近的美股港股英股社区”,有温度的股票交流社区。概括:TTTN季度基金净值收益13.47%,年初至今累计收益37.04%。其中阿里巴巴、美团点评和SALESFORCE对基金净值贡献最多,季度分别上涨36.29%,40.67%,34.16%。 9 月有 2 家成分股公布财报,均好于预期。由于 9 月份中美股市回调,TTTN的基金净值有所回落。展望金秋十月

  • 老虎证券对话港交所:新经济公司已在香港市场占据半壁江山

    作为亚太最国际化的市场,香港已成为众多企业上市的首选地。尤其是在2018年港交所推进上市制度改革后,据德勤统计,以今年首九个月的融资总额计算,香港夺得全球新股发行排名第三位。在港交所上市浪潮持续汹涌的大背景下,近日老虎证券CFO John Zeng与香港交易所董事总经理、市场发展科副主管及环球上市服务部主管鲍海洁对话讨论香港资本市场的发展及机遇。“2018年4月,港交所推出了25年来最大的改革。可以看到经过两年多的时间,

  • 完美系洪恩教育赴美上市,老虎证券任承销商0费用独家打新通道已开启

    美国时间 10 月 5 日,洪恩教育已向美国证券交易委员会(SEC)递交更新过的招股书,进入IPO冲刺阶段。知名美港股互联网券商老虎证券此次任洪恩教育的IPO承销商, 0 费用独家打新通道已经开启。 据悉,洪恩教育计划在纽交所上市,股票代码“IH”,拟发行 700 万股美国存托股票(ADS),本次发行价区间设定为 11 美元- 13 美元/ADS。按这一定价区间的上限计算,本次IPO洪恩教育将最多筹集约0. 91 亿美元(绿鞋前)。据老虎证券相关负

  • “中东小腾讯” Yalla赴美上市 老虎证券任承销商0费用独家打新通道已开启

    美国时间 9 月 23 日,中东和北非地区(MENA)在线语音社交娱乐平台Yalla Group Limited (下称“Yalla Group”)已向美国证券交易委员会(SEC)递交更新过的招股书,进入IPO冲刺阶段。知名美港股互联网券商老虎证券此次任Yalla Group的IPO承销商, 0 费用独家打新通道已经开启。 据悉,Yalla Group计划在纽交所上市,股票代码“YALA”,拟发行 1860 万股美国存托股票(ADS),本次发行价区间设定为 7 美元- 9 美元/ADS。按这一定价区间?

  • 老虎证券携手《巴伦周刊》中文版共推《赴美上市操作指南》系列课程

    近期,老虎证券与《巴伦周刊》中文版联合重磅推出在线音频课程《赴美上市操作指南:公司和你的“财务自由”之路》。据悉,该系列课程已正式上线喜马拉雅平台,旨在通过实践案例分析为拟上市公司高管、企业家、投资机构等受众梳理赴美上市的必经环节,并依托大量的实战经验,向受众提供具备可操作性的上市建议。“从 1992 年华晨汽车登陆纽交所,中概股走出国门已经有 28 年的历史。由于美股市场流动性强、投资者群体多样、且对标公?

  • 洪恩教育火热认购中 老虎证券任承销商认购订单共计已达2.37亿美元

    10 月 8 日,儿童教育娱乐领导企业洪恩教育正在火热招股中。老虎证券数据显示,截至今早 9 时,通过老虎证券认购洪恩教育的订单共计已达2. 37 亿美元,凸显出投资者高涨的参与热情以及老虎证券作为新兴科技券商的强大承销实力。招股书显示,洪恩教育的前身可以追溯到 1996 年,在那个互联网并不普及的软件时代,老洪恩的《开天辟地》系列多媒体教育软件在中国千禧一代中很具影响力。这种品牌认同度在此后得到不断深化。随着教育行?

  • 红衫、碧桂园抢投的秦淮数据赴美上市 老虎证券任分销商0费用打新通道已开启

    北京时间 9 月 24 日,亚太新兴市场中领先的超大规模数据中心解决方案提供商秦淮数据已向美国证券交易委员会(SEC)递交更新过的招股书,进入IPO冲刺阶段。知名美港股互联网券商老虎证券此次任秦淮数据IPO分销商, 0 费用打新通道已经开启。据悉,秦淮数据计划在纳斯达克上市,股票代码“CD”, 拟发行 4000 万股ADS,另外还赋予承销商 600 万股ADS超额配售权,定价区间为11.5-13. 5 美元/ADS,拟融资额度(包含超额配售权)在5. 29 亿

  • 秦淮数据赴美上市首日上涨20% 老虎证券任分销商贡献3.8亿美元

    北京时间 10 月 1 日,秦淮数据成功在美挂牌上市,开盘价14. 5 美元,首日收于16. 23 美元,股价上涨20.22%。这是继万国数据、世纪互联后,第三家赴美上市的国内IDC;不同的是,它是全球首家以亚太新兴市场为业务核心区域的超大规模数据中心运营商,更看重超大规模集群的生态效应。此次,老虎证券担任秦淮数据的分销商,贡献订单共计3. 8 亿美元,其作为新兴科技投行的实力再一次得到证明。 “秦淮数据这个案子非常火,因为它是IDC

  • 中东语音社交娱乐平台Yalla火热招股中 老虎证券任承销商零售认购额已破1.5亿美元

    近日,有“中东小腾讯”之称的语音社交娱乐平台Yalla Group limited(下称“Yalla Group”)正式进入认购阶段。老虎证券数据显示,截至目前,老虎平台上认购Yalla Group的零售金额已突破1.5亿美元,并还在不断刷新中。持续攀升的认购数据展现出投资者对这家在中东和北非地区(MENA)社交领域独占鳌头的公司的看好情绪。成立于2016年的Yalla Group总部位于迪拜,招股书引用Frost & Sullivan报告称,以2019年的营收衡量,Yalla Group

  • 参与评论
文明上网理性发言,请遵守新闻评论服务协议
  • 热门标签